Совет 1: Как рассчитать рентабельность: формула

Экономическая эффективность – показатель соотношения суммарных полезных конечных результатов деятельности к сумме ресурсов, затраченных для достижения этого результата. Выражается в абсолютном денежном выражении или в относительных единицах.
Инструкция
1
Формула рентабельности (общей эффективности) предприятия выглядит так: R = (P / E)*100%, где
P – полезные конечные результаты в денежном выражении;
E – затраты на достижение этого результата в денежном выражении.
Следует заметить, что применительно к предприятию или деятельности частного предпринимателя рентабельность вычисляется за определенный промежуток времени – чаще всего это месяц, квартал или год. В этом случае конечные результаты и затраты за выбранный промежуток времени точно соответствуют показателям баланса за соответствующий период (доходу и расходу соответственно). Это же правило справедливо относительно группы предприятий и даже отрасли в целом. Правда, в таком случае придется часто прибегать к статистическим оценкам и погрешностям.
2
Возьмите для примера маленькое агентство, которое продает билеты на концерты и спектакли. Необходимо вычислить его квартальную рентабельность. Условия задачи таковы, что агентство выступает как посредник и не имеет необходимости печатать свои билеты. В нем работают: директор, бухгалтер, 12 штатных и 70 внештатных распространителей билетов, и 4 водителя со своим автотранспортом. Время от времени агентство прибегает к помощи юридических консультантов. Также агентство располагает собственным офисом продаж.
3
Пусть суммарные расходы агентства за квартал составляют:
Фонд заработной платы – 1,35 млн руб.;
Отчисления, налоги, выплаты – 1,2 млн руб.;
Арендная плата, накладные и представительские расходы – 1,74 млн руб.
Итого расходы: 1,35+1,2+1,74=4,29 (млн.руб.)
Пусть за квартал было продано билетов на 34 концерта общей суммой 154 млн. руб., из которых агентство имеет посреднический процент в 12%.
За квартал также был получен дохода по ценным бумагам - 0,54 млн. руб.
Иных поступлений в кассу компании пришло 1,4 млн.руб.
Итого: (154*12%=18,48)+0,54+1,4=20,42 (млн.руб.)
Рентабельность агентства за квартал составляет:
R = 20,42/4,29=4,76 или 476%.
4
Кроме общей рентабельности выделяют такие основные показатели, как:
1) рентабельность собственного капитала, которая высчитывается как частное от суммы чистой прибыли, поделенной на величину собственного капитала;
2) валовая рентабельность, для нахождения которой нужно валовую прибыль поделить на уровень выручки;
3) рентабельность продаж - это отношение операционной прибыли к выручке;
4) рентабельность активов, которая рассчитывается по более сложной формуле. Нужно сумму активов и процентного дохода разделить на активы. Если процентного дохода нет, то только одну чистую прибыль разделите на активы.
5
Наряду с основными показателями рентабельности экономисты выделяют дополнительные. Они помогают провести более глубокий анализ деятельности фирмы. К таким коэффициентам относят:
1) рентабельность основных средств - чистую прибыль за нужный период нужно разделить на стоимость основных средств, и получится интересующий вас показатель. Данное значение демонстрирует инвестору или собственнику бизнеса, эффективно ли был использован вложенный в предприятие капитал. Стоит отметить, что коэффициент показывает, насколько выгодно был размещен лишь тот капитал, который принадлежит собственнику фирмы, а не все ее активы;
2) рентабельность персонала - это соотношение чистой прибыли к среднесписочной численности за месяц, квартал или год. Понятно, что при примерно одинаковом уровне чистой прибыли на предприятии А, на котором занято больше сотрудников, уровень рентабельности персонала будет ниже, чем на предприятии Б с меньшим количеством работников.
6
Выделяют также такой показатель рентабельности, как коэффициент базовой прибыльности активов. Чтобы его рассчитать, нужно прибыль до оплаты налоговых обязательств и учета процентов к получению разделить на всю сумму активов. Показатель демонстрирует производительность активов до налогообложения и используется для сравнения эффективности работы компаний с разными принципами налогоотчисления. Если вам нужен показатель рентабельности инвестированного капитала, разделите сумму чистой операционной прибыли на величину инвестированного капитала за интересующий вас период. Эта формула помогает определить, насколько выгодно средства вкладываются в основную деятельность предприятия.
7
Если прибыль до уплаты процентов и налогов разделить на сумму собственного капитала и долгосрочных обязательств, получится рентабельность задействованного капитала. Она показывает уровень отдачи от привлеченных в основную деятельность капитала фирмы и займов. Рентабельность суммарных активов - это отношение чистой прибыли к средней величине активов. Данный показатель ухудшается из-за привлечения заемного капитала. Для экономического анализа полезен показатель рентабельности активов бизнеса, который рассчитывается как отношение операционной прибыли к сумме основных средств и требований к оборотному капиталу. Чтобы определить рентабельность чистых активов, нужно прибыль до налогообложения поделить на сумму чистых активов. Рентабельность производства находится как частное между прибылью и суммой стоимости основных фондов, сложенной со стоимостью оборотных средств. Существует также формула рентабельности наценки. Выглядит она как отношение себестоимости выпускаемой продукции к цене ее продажи. Рентабельность подрядных услуг можно найти, если из затрат на предоставленные подрядчиком работы вычесть затраты, которые несет предприятие в случае отсутствия данных услуг, и затем полученную разность разделить на затраты при предоставлении услуг. Этот показатель применяют для конкурсной оценки нескольких подрядчиков и для выявлении экономии от предоставления их услуг.

Совет 2: Как рассчитать рентабельность

Есть разные виды рентабельности. Одним из показателей, характеризующих успешность компании, является рентабельность собственного капитала. В книге "MBA за 10 дней" Стивен Силбигер обращается к примеру того, как американские компании с более высокой рентабельностью собственного капитала ценятся выше конкурентов, даже несмотря на их более высокую прибыльность. Важно понимать, как рассчитывается данный вид рентабельности.
Инструкция
1
Выясните чистую прибыль компании. Пусть будет 600000 рублей. Эти данные можно получить у бухгалтера, за интересующий период.
2
Узнайте, каков собственный капитал компании. Допустим, он равен 900000 рублей. Этими данными также владеет бухгалтер компании.
3
Разделите чистую прибыль на собственный капитал. Делим 600000 на 900000, получаем 0,67. Оперировать показателями в таком виде непривычно, поэтому переходим к следующему шагу.
4
Выразите результат в процентах. Для этого умножьте цифру, полученную на 3-м шаге, на 100. Умножаем 0,67 на 100, получаем 67%.
Видео по теме
Обратите внимание
Будьте осторожны при сравнении рентабельности собственного капитала компаний из разных сфер деятельности. Как и в случае с другими видами рентабельности, средние показатели разных отраслей могут существенно различаться.
Совет полезен?
Как видите, вычисления очень просты. Ошибиться можно лишь в случае, когда исходные данные представлены в разных единицах. Например, чистая прибыль 600000 рублей, а собственный капитал - 900 тыс. рублей. Очевидно, что для правильности вычислений чистую прибыль надо представить в виде 600 тыс. рублей. И тогда делить 600 на 900, а не 600000 на 900.
Источники:
  • Лидер рынка планирует увеличить рентабельность собственного капитала

Совет 3: Как рассчитать рентабельность капитала

Анализ рентабельности капитала необходим для адекватной оценки возможного дохода при вложении средств в предприятие. От величины данного показателя зависит инвестиционная привлекательность и уровень дивидендов в организации при анализе рентабельности определяют рентабельность собственного, инвестированного, основного и оборотного капитала.
Инструкция
1
Рентабельность собственного капиталаэто отношение чистой прибыли компании к величине собственных средств. Данный показатель отражает, сколько рублей прибыли приходится на один рубль собственного капитала. Он показывает отдачу от вложений акционеров предприятия с точки зрения учетной прибыли. Это наиболее важный показатель для собственников фирмы, поскольку характеризует размер получаемого ими дохода, в частности величину дивидендов.
2
Рентабельность инвестированного (общего) капитала представляет собой отношение величины прибыли до выплаты налогов и процентов к сумме заемного и собственного капитала. Данный показатель характеризует прибыльность фирмы для инвестирования, как за счет собственных, так и за счет заемных средств.
3
Рентабельность инвестиций отражает эффективность использования средств, которые были вложены в развитие данной организации сторонними участниками. Она определяется как прибыль до налогообложения, деленная на величину валюты баланса за минусом краткосрочных обязательств.
4
Рентабельность основного капитала – это отношение балансовой прибыли к средней стоимости основного капитала. Аналогичным образом рассчитывается рентабельность оборотного капитала. Рентабельность активов будет рассчитываться как сумма данных коэффициентов или отношение балансовой прибыли к совокупности активов предприятия.
5
Если сопоставить рентабельность активов и рентабельность собственного капитала, то мы увидим степень использования фирмой финансовых рычагов (кредитов и займов) с целью повышения доходности. Отдача собственного капитала растет, если удельный вес заемных средств в общем объеме источников формирования активов увеличивается.
6
Разница между рентабельностью собственно капитала рентабельностью инвестированного капитала называется эффектом финансового рычага. Он представляет собой приращение рентабельности собственного капитала, получаемое за счет использования заемных средств.
Источники:
  • как рассчитать рентабельность собственного капитала

Совет 4: Как рассчитать рентабельность производства

Рентабельность производства – один из самых главных показателей производственно–хозяйственной деятельности предприятия. Анализ результатов расчета рентабельности производства позволяет оценить общую ситуацию на предприятии и принять корректирующие решения для повышения значений данного показателя. Повышения рентабельности можно достигнуть за счет увеличения прибыли от реализации продукции, снижения себестоимости, а также эффективного использования оборудования. Как же рассчитать рентабельность производства?
Вам понадобится
  • - баланс предприятия
Инструкция
1
Рассчитайте балансовую прибыль предприятия. Балансовая прибыль рассчитывается как разница между доходами предприятия от операционной деятельности и расходов предприятия по этим операциям. Доходы предприятия можно условно разделить на две группы: реализационные и внереализационные. К первой группе относятся доходы от реализации произведенной продукции или услуг, основных фондов (в том числе и земельных участков) и другого имущества. К внереализационным доходам относятся доходы от сдачи в аренду имущества, доходы по акциям, облигациям, от банковских депозитов.
2
Вычислите среднегодовую стоимость основных фондов предприятия. Основные фонды – это товарно-материальные ценности, которые участвуют в производстве, и в процессе износа переносят свою стоимость на производимую продукцию. Среднегодовая стоимость основных фондов предприятия определяется следующим образом: нужно сложить половину стоимости на начало и конец года, полную стоимость основных фондов на начало всех месяцев года и полученную сумму разделить на 12.
3
Определите среднегодовую стоимость оборотных средств. Оборотные средства – это средства, которые использует предприятие в своей производственно-хозяйственной деятельности. Среднегодовую стоимость оборотных средств можно определить, сложив среднегодовую стоимость производственных запасов, незавершенного производства, полуфабрикатов собственного изготовления и расходов будущих периодов. Данные для расчета можно найти в балансе предприятия за отчетный период.
4
Рассчитайте рентабельность производства. Рентабельность производства рассчитывается как частное от деления балансовой прибыли предприятия на сумму среднегодовой стоимости основных производственных фондов и среднегодовой стоимости оборотных активов.
Источники:
  • как определить рентабельность производства

Совет 5: Как найти рентабельность продукции

В условиях рыночной экономики прибыль является основным показателем, характеризующим эффективность работы предприятия. Рентабельность – это относительный показатель, комплексно отражающий уровень эффективности использования трудовых, денежных, материальных благ и ресурсов. По размеру получаемой прибыли можно определить рентабельность производства предприятия, его оборотных активов, капитала, финансовых вложений, продукции, услуг, предоставляемых организацией и др.
Вам понадобится
  • - калькулятор;
  • - документы финансово-бухгалтерской отчетности.
Инструкция
1
Прежде всего, продумайте бюджет, которым вы располагаете для производства продукции или оказания услуги. Успех и эффективность того или иного вида товара в первую очередь зависит от качества составленного прогноза для дальнейшего продвижения его на рынке. Эту информацию можно получить из отчетности за предыдущий год, чтобы использовать её как базовую для дальнейшего прогнозирования.
2
Составьте бюджет инвестирования. Главная цель составления этого документа - предусмотреть все необходимые расходы, а не доходы, так как планируемая продукция может быть вовсе не рентабельна и соответственно не принесет никакой прибыли.
3
Соотнесите планируемый бюджет с бюджетом инвестирования, для того чтобы определить достаточно ли денежных средств на покрытие издержек, использованных для производства продукции и необходимо ли введение новых затрат. Если сумма инвестирование недостаточна, целесообразно произвести переоценку запланированных расходов.
4
Разработайте план кредитования нового вида продукции. Особо важно проверить сметную стоимость товара, так как занижение расходов может привести к необходимости получения банковского кредита, что повлечет за собой уплату процентов, а в итоге приведет к снижению общей суммы прибыли.
5
Для того чтобы рассчитать рентабельность товара и услуги, разделите полученную сумму прибыли на полную себестоимость продукции. Полная себестоимость продукции – это общая сумма затраченных ресурсов (издержек) на производство товара или услуги. Полученный результат показывает, сколько прибыли получит предприятие с каждого затраченного рубля на производство данной продукции. Если значение итогового показателя больше 100%, то фирма с 1 руб. затраченных средств получит прибыль, если меньше – убыток. Если показатель равен 100%, то организация за реализацию данного вида продукции не будет иметь ни прибыли, ни убытка.
Обратите внимание
На основании полученных показателей рентабельности можно определить, какие виды продукции и услуг приносят наибольшую доходность для предприятия.
Совет полезен?
Показатели рентабельности имеют важное значение при общем (комплексном) анализе деятельности организации.
Источники:
  • рентабельность больше 100

Совет 6: Как определить рентабельность цены

В отличие от прибыли, показывающей итог предпринимательской деятельности, рентабельность характеризует эффективность этой деятельности. Рентабельностью является относительная величина, которая выражает доходность предприятия. В рыночной экономике имеется система показателей рентабельности, ее цена на продукцию рассчитывается по отдельным видам продукции и по всей реализованной продукции.
Инструкция
1
Рентабельность всей продукции можно определить по процентному соотношению прибыли от реализации товара к затратам на производство и реализацию. Либо же по соотношению чистой прибыли к выручке. Результат дает представление об эффективности затрат предприятия в текущем времени и степени доходности от реализации продукции.
2
Рентабельность отдельных видов товара зависит от полной себестоимости и цены, а определяется как процентное соотношение стоимости реализации единицы продукции за минусом полной себестоимости к, опять же, себестоимости единицы данной продукции.
3
Повышение рентабельности достигается посредством увеличения суммы прибыли и путем снижения производственных фондов. С точки зрения использования производственного потенциала компании, анализ рентабельности имеет огромное значение для комплексной характеристики деятельности.
4
Предприятия, изготавливающие продукцию, самостоятельно определяют размер рентабельности и цену продукции, исключение составляют только некоторые виды деятельности: оказание ритуальных услуг, различные виды перевозок. По этим видам деятельности государственные органы установили предельные уровни рентабельности.
5
При установлении уровня цен в условиях рынка предприятия вынуждены ориентироваться на рыночные цены в том случае, если производитель не является монополистом. Поэтому возможности в определении величины рентабельности ограничены.
6
Чтобы увеличить количество произведенной и реализованной продукции, необходимо в цену закладывать низкую рентабельность, тогда уровень цены будет меньше, чем у конкурентов. И в таком случае предприятие-изготовитель получает дополнительное преимущество на рынке, и рост сбыта резко увеличивается. Да и при увеличении масштаба деятельности снижается средняя себестоимость благодаря распределению постоянных расходов на увеличенное количество изделий. В итоге большая масса прибыли образовывается за счет более быстрой оборачиваемости средств.
Обратите внимание
К снижению рентабельности приводит невыполнение поставленного по прибыли плана и увеличение производственных фондов.
Совет полезен?
Самым сложным моментом во время ценообразования является обоснование и определение рентабельности продукции, которая закладывается в цену изделия. С одной стороны, рентабельность должна обеспечить компании желаемый размер прибыли, а с другой - позволить выступить на рынке полноправным участником.
Источники:
  • размер рентабельности

Совет 7: Как рассчитать рентабельность собственного капитала

Рентабельность собственного капитала – это важнейший показатель эффективности деятельности предприятия. Как и другие показатели рентабельности, он является относительной величиной и определяет доходность акционерного капитала.
Инструкция
1
Показатель рентабельности собственного капитала характеризует объем прибыли, который получают собственники предприятия на вложенный ими капитал. Он рассчитывается как отношение прибыли, оставшейся в распоряжении компании, умноженной на 100, к объему собственного капитала (III раздел баланса). Динамика данного показателя виляет на уровень котировок акций компании и показывает качество управления авансированным капиталом.
2
Если сопоставить рентабельность собственного капитала с уровнем рентабельности активов, то можно определит эффективность использования предприятием финансовых рычагов (кредитов и займов). Отдача собственного капитала растет, если удельный вес заемных средств в объеме сформированных активов повышается. Разница между рентабельностью собственного капитала и рентабельностью совокупного капитала – эффект финансового рычага. Иными словами, это увеличение рентабельности собственного капитала за счет привлечения заемных средств (кредита).
3
При анализе рентабельности собственного капитал используют такое понятие как плечо финансового рычага. Оно представляет собой удельный вес привлеченных источников финансирования в сумме средств формирования активов предприятия. Соотношение источников формирования имущества будет оптимальным, если обеспечивается рост рентабельности собственного капитала наряду с приемлемым размером финансового риска.
4
Поэтому иногда организации целесообразно использовать заемные средства (кредиты), даже если величина собственного капитала предприятия достаточная для формирования имущества. Это связано с тем, что эффект от использования привлеченных средств, выражающийся в росте рентабельности собственного капитала, может быть выше, чем процентная ставка за пользование этими средствами.

Совет 8: Как рассчитать рентабельность деятельности

Одним из ключевых показателей успешности предприятия является рентабельность его деятельности. Под данным понятием подразумевают относительный показатель экономической эффективности. Комплексно она отражает степень эффективности использования денежных, трудовых и материальных ресурсов. Коэффициент рентабельности рассчитывается как отношение дохода к активам и ресурсам, которые его формируют.
Вам понадобится
  • -соотношения доходов и расходов.
Инструкция
1
Рентабельность производственной деятельности определяется соотношением прибыли от реализации с вычетом амортизации по отчетному периоду и затрат для реализации продукции, а также показывает, сколько предприятие получает прибыли от каждого затраченного на производство и реализацию продукции рубля.
2
Ее можно рассчитывать как в целом по предприятию, так и по отдельным сегментам его продукции. Рентабельность продукции более точно отражает результаты деятельности фирмы, так как учитывает не только чистую прибыль, но и весь объем заработанных средств, которые поступили из оборота.
3
Уравнение расчета рентабельности продукции выглядит таким образом: показатели прибыли делятся на показатели продажи и умножаются на 100. Таким образом вы получаете ее уровень. Показатели определяют в процентах.
4
Для более глубокого изучения уровня рентабельности необходимо детально изучить причины изменения цен, себестоимость единицы продукции и их влияние на саму рентабельность. Такие расчеты принято проводить по каждому виду продукции.
5
Поскольку финансовый результат деятельности предприятия является разницей между суммами его доходов и расходов, следовательно для его определения нужно соотнести доходы и расходы по определенному отчетному периоду. Но поскольку все доходы и расходы могут относиться к разным отчетным периодам, имеет смысл разделить их по временной составляющей. Это обеспечивается правом капитализации.
6
В таком случае, финансовый результат уменьшают или увеличивают на те расходы, которые относятся к данному периоду. То есть, расходы предприятия списываются в том периоде, когда они приносят компании доход. В случае если они приносят убыток, становится очевидной нерентабельность предприятия. Все эти расходы и доходы показываются в балансе.
Видео по теме

Совет 9: Как рассчитать рентабельность основной деятельности

При помощи расчета нескольких финансовых показателей на основе анализа балансовых данных вы можете частично оценить финансовое состояние предприятия. С другой стороны, используя представленные ниже расчеты, любое предприятие может провести оценку частичную финансового состояния собственных контрагентов, которым производится поставка продукции.
Инструкция
1

Один из ключевых бизнес-индикаторов, который показывает успешность и эффективность работы любой компании — это показатель рентабельности ее основной деятельности. Коэффициенты рентабельности характеризуют прибыльность работы компании. Наряду с другими коэффициентами финансового анализа, показатели рентабельности рассчитываются на основе данных балансовых отчетов. К ним относятся бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма №2) и ряд других документов. Однако для расчета рентабельности основной деятельности вполне достаточно этих двух.
2
Коэффициент рентабельности основной деятельности (ОД) показывает количество чистой прибыли, полученной компанией из 1 рубля, затраченного на производство продукции. При эффективно организованном бизнес-процессе данный показатель должен с течение времени расти. Чтобы рассчитать его, разделите показатель прибыли от реализации из отчета о прибылях и убытках на величину затрат на производство продукции. Для удобства используйте формулу, привязанную к форме №2:



Коэффициент рентабельности ОД = прибыль от реализации / затраты на производство продукции.
Коэффициент рентабельности ОД = стр.050 / (стр.020 + стр.030 + стр.040).
3
Другим важным показателем финансового состояния компании является коэффициент рентабельности продаж. В отличие от коэффициента ОД он показывает количество чистой прибыли, которую приносит компании каждый 1 рубль выручки. Рост данного коэффициента отражает увеличение прибыльности основной деятельности и означает улучшение финансового состояния предприятия. Чтобы рассчитать коэффициент рентабельности продаж, используйте формулу (на основе формы № 2):



Коэффициент рентабельности продаж = прибыль от реализации / выручка от реализации.
Коэффициент рентабельности продаж = стр.050 / стр. 010.
4
Наряду с показателями рентабельности деятельности в финансовом анализе применяются и другие коэффициенты. К примеру, коэффициенты деловой активности, которые отражают эффективность использования компанией собственных средств. К ним относятся коэффициент оборачиваемости (показатель эффективности использования всех имеющихся в распоряжении предприятия средств), оборачиваемость запасов (скорость реализации товарно-материальных ценностей в днях) и другие показатели.
Видео по теме
Источники:
  • основные коэффициенты рентабельности

Совет 10: Как найти рентабельность всего капитала

Рентабельность капитала представляет собой такое его использование, когда организация полностью покрывает свои затраты и получает прибыль. Показатель рентабельности позволяет оценить эффективность использования капитала. Этот относительный коэффициент в меньшей мере подвержен влиянию инфляции, чем абсолютные показатели, поскольку выражается в соотношении прибыли и авансированных средств.
Инструкция
1
Обобщающим показателем, выражающим эффективность использования всего капитала предприятия, является рентабельность совокупных вложений капитала. Данный показатель определяется оп формуле:
RK = (Р + П) х 100% / К, где
Р – расходы, связанные с привлечением заемных источников,
П – прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия,
К – величина совокупного капитала, используемого на предприятии (валюта баланса).
2
При анализе рентабельности капитала рассчитывают рентабельность инвестированного и собственного капитала. Рентабельность инвестированного капитала определяется как отношение чистой операционной прибыли организации за вычетом налогов к среднегодовой стоимости инвестированного капитала.
3
Под инвестированным капиталом понимается капитал, вложенный в основную деятельность фирмы. Иными словами, это сумма оборотных средств в основной деятельности, чистых основных средств и прочих активов. При ином способе расчета под инвестированными средствами подразумевают сумму собственного капитала и долгосрочных обязательств организации.
4
Главное, что следует учитывать при расчете инвестированного капитала – в расчет должен быть включен только тот объем капитала, который идет на получение прибыли. Иногда расчет ведется по всей деятельности предприятия, не выделяя основную. Погрешность в таком случае будет зависеть от того, какова будет величина операционной прибыли фирмы и каков размер инвестиций в неосновную деятельность. В связи с этим рентабельность инвестированного капитала можно найти следующим образом: (операционная прибыль х (1- ставка налога))/ (долгосрочные кредиты +собственный капитал) х 100%.
5
Еще одним показателем, используемым при анализе эффективности использования капитала, является рентабельность собственного капитала. Она показывает, сколько прибыли владельцы компании получают на каждую единицу вложенных затрат. Рентабельность собственного капитала рассчитывается как отношение чистой прибыли фирмы к величине ее собственного капитала. Под собственным капиталом в данном случае понимается доля собственности компании, на которую могут претендовать акционеры.
Источники:
  • рентабельность капитала предприятия

Совет 11: Как рассчитать рентабельность бизнеса

В связи со сложившейся ситуацией на мировом рынке и нестабильностью экономики в целом собственники уделяют все большее время анализу деятельности своих предприятий. С помощью такого анализа можно объективно оценить платежеспособность компании, эффективность и доходность ее деятельности, а также перспективы развития. Для сокращения издержек и управления фирмой наиболее эффективными являются показатели рентабельности.
Инструкция
1
Наиболее существенным показателем, который вы можете рассчитать при оценке рентабельности бизнеса, является рентабельность собственного капитала. Собственники предприятия получают рентабельность своих инвестиций в виде вкладов в уставный капитал. В обмен на это они имеют права на соответствующую долю прибыли. Поэтому, с точки зрения собственников, рентабельность капитала является наиболее важным показателем деятельности компании, поскольку она характеризует размер прибыли, которую получит владелец с каждого рубля вложенных средств.
2
Еще одним показателем, характеризующим эффективность деятельности предприятия, является оборачиваемость активов. Он отражает, сколько раз за период оборачивается капитал, вложенный в активы компании. Данный показатель характеризует интенсивность использования всех активов, независимо от источников их образования. Кроме того, оборачиваемость активов показывает, какую часть выручки предприятие получает с каждого рубля средств, вложенных в активы. Увеличение этого показателя говорит о более эффективном их использовании.
3
В качестве главного индикатора эффективности деятельности предприятий, имеющих относительно небольшие объемы основных средств и собственного капитала, используйте рентабельность продаж. Она определяется как отношение прибыли от реализации продукции (операционной прибыли) к объему продаж (выручке) за определенный период. Рентабельность продаж показывает, какую сумму чистой прибыли получает фирма с каждого рубля проданной продукции, или сколько средств остается в ее распоряжении после покрытия себестоимости, уплаты налогов и процентов по кредитам.
4
Для оценки эффективности оперативной деятельности вы можете применять показатель рентабельности активов. Он является основным производственным показателем, отражающим эффективность использования вложенных средств. Рентабельность активов определяется как отношение величины чистой прибыли и средней стоимости активов за определенный период. Она зависит от двух факторов: прибыльности продаж и оборачиваемости активов.
Видео по теме
Источники:
  • эффективная рентабельность

Совет 12: Как определить рентабельность активов

Результаты хозяйственной деятельности любой фирмы необходимо анализировать. Как правило, экономический анализ деятельности производится по окончании отчетного периода, когда сформирован бухгалтерский баланс. Одним из показателей экономической эффективности деятельности предприятия является рентабельность.
Вам понадобится
  • 1. Бухгалтерская отчетность за анализируемый период:
  • - Бухгалтерский баланс (форма №1 квартальной бухгалтерской отчетности);
  • - Отчет о прибылях и убытках(форма №2 квартальной бухгалтерской отчетности).
  • 2. Формула для расчета рентабельности активов предприятия:
  • Ra = P / A х 100%, где:
  • - Ra - рентабельность активов,%;
  • - P - чистая прибыль за анализируемый период,тыс.руб.;
  • - А - средняя величина активов предприятия за период,тыс.руб.
Инструкция
1
Чтобы проанализировать эффективность использования активов(капитала) предприятия, рассчитывают показатель рентабельности активов. Рентабельность активов показывает величину прибыли, приходящейся на каждый рубль стоимости активов (капитала) предприятия. Рентабельность активов считается нормальной при величине показателя 18-20%.
2
Определите сумму чистой прибыли предприятия за анализируемый период. Сумму чистой прибыли предприятия возьмите по данным «Отчета о прибылях и убытках»(строка 190).
3
Рассчитайте среднюю величину активов предприятия за анализируемый период. Для этого сложите итоги актива бухгалтерского баланса на начало и конец отчетного периода(данные строки 300). Полученную сумму активов поделите на 2. Так вы рассчитаете среднюю стоимость активов предприятия за период.
4
Рассчитайте рентабельность активов предприятия следующим образом. Разделите сумму чистой прибыли предприятия на рассчитанную среднюю стоимость активов предприятия. Умножив полученный коэффициент на 100%, получите рентабельность активов предприятия за анализируемый период.
Обратите внимание
Чем выше прибыль предприятия, отдача внеоборотных активов и скорость оборота оборотных средств, тем выше будет рентабельность и ниже общие затраты на производимую продукцию.
Совет полезен?
Рассчитайте показатели рентабельности активов за несколько периодов. Проанализируйте динамику показателей, определите, какие факторы оказали влияние на ее изменение.
Источники:
  • Анализ рентабельности активов
  • какая рентабельность считается нормальной

Совет 13: Как определить рентабельность капитала

Относительные показатели рентабельности характеризуют экономическую эффективность использования того или иного ресурса. Основной величиной, участвующей в вычислениях каждого из них, является сумма чистой прибыли. Например, чтобы определить рентабельность капитала, нужно рассчитать соотношение ее значения к величине собственного, примененного или заемного капитала.
Вам понадобится
  • - баланс компании.
Инструкция
1
Капитал компании складывается из денежных средств, вложенных учредителями, и сторонних инвестиций. Для собственников и инвесторов наибольший интерес представляет получение дивидендов. Таким образом, можно разделить два понятия: прибыль самой фирмы, т.е. доход от реализации продукции, и прибыль участников капитала.
2
Чтобы посчитать, насколько эффективными могут быть вложения, нужно определить рентабельность капитала. Существует несколько подобных показателей, в международной системе обозначений они представлены как ROE, ROСE и ROIС по начальным буквам английских слов. Несмотря на некоторые различия, в основе расчета каждого из них лежит величина чистой прибыли.
3
Собственный капитал – это совокупность денежных средств и материальных активов, предназначенных для осуществления основной хозяйственной деятельности предприятия. Когда говорят о рыночной стоимости всей компании, имеют в виду именно эту величину. Чтобы определить рентабельность собственного капитала, т.е. показатель ROE (Return on equity), воспользуйтесь формулой:ROE = ЧП/СК*100%, где ЧП – чистая прибыль, СК – среднегодовое значение собственного капитала.
4
Положительная динамика собственного капитала характеризует способность предприятия удерживать финансовое равновесие только за счет внутренних средств. И кроме того, эффективно вкладывать часть чистой прибыли, остающуюся после покрытия всех видов затрат, составляющих себестоимость реализованной продукции. В противном случае следует прибегнуть к помощи сторонних инвесторов.
5
Показатель ROIС (Return on invested capital) считается по аналогичной схеме, однако в знаменателе стоит величина, превышающая собственный капитал на сумму внешних инвестиций. Имейте в виду, что учитываются только вложения непосредственно в основную деятельность, т.е. в производство товара или услуги. Это касается и чистой прибыли, которая считается только от реализации этой продукции:ROIС = ЧП/ИК*100%, где ИК – среднегодовое суммарное значение собственного и заемного капитала.
6
Если вам нужно оценить привлекательность того или иного проекта для потенциальных инвесторов, используйте показатель примененного капитала ROСE (Return on capital employed):ROСE = (ЧП - ДИ)/ИК*100%, где ДИ – дивиденды инвесторам по итогам финансового периода.Нетрудно увидеть, что при отсутствии заемного капитала показатель ROСE равен ROE.
Обратите внимание
Среднегодовое значение капитала рассчитывается по данным бухгалтерского баланса как полусумма объема чистых активов на начало и конец отчетного периода.
Источники:
  • рентабельность собственного капитала определяется как
Поиск
Совет полезен?
Добавить комментарий к статье
Осталось символов: 500